万德股份 920519

报告期内,外部环境更趋复杂严峻,大国战略博弈持续加剧,部分地区地缘冲突未见缓解。

与此同时,关税与贸易摩擦轮番升级,全球经济复苏乏力,外部经贸环境的不确定性显著上升。

精细化工行业受原材料价格波动、下游需求偏弱、市场竞争加剧等多重因素影响,行业经营压力明显加大。

公司身处复杂多变的市场环境与日趋激烈的行业竞争中,整体经营利润同比有所下滑。

面对多重压力与挑战,公司坚持主业不动摇,紧紧围绕年度经营目标统筹推进各项重点工作,全体员工凝心聚力、承压奋进,在技术创新、生产运营、市场布局等多个关键领域仍实现阶段性突破。

相关成果进一步巩固了公司核心发展基础,也为下一阶段破解经营困局、推动高质量发展积蓄了动能、筑牢了根基。

1、国内与国际市场并重,营销工作双轮驱动报告期内,公司积极面对多重压力叠加的困难局面,营销工作始终围绕战略定位与市场动态,持续推进营销策略和方法创新。

通过提升企业资质、硬实力以及加大新产品的研发力度,满足不同客户的需求；通过创新运用灵活多变的营销手段,积极采用先进的营销理念,全方位提升品牌知名度与影响力。

公司深入挖掘潜在市场机遇,在聚焦既有关键客户、稳固现有客户的同时,努力寻找机会开发新客户,国内国外新客户开发取得实效,营销工作按计划有序开展。

2、压紧压实安全环保责任与管理,确保HSE管理体系高效运行报告期内,公司紧扣“九个为零、八个达标”安全目标,压实全员安全责任,保障HSE管理体系高效运行,完善风险排查与预防双重机制,强化培训演练并成功举办“安全生产月”活动,全年实现安全稳定运行。

同时,持续优化《安全生产责任制》等关键制度,依托周调度会与季度安委会机制,动态总结成效、查摆不足、部署重点工作,为安全生产与环保管理的长效运行提供了有力保障。

3、加速推进研发创新体系建设,全面提升研发创新能力报告期内,公司持续强化自主创新导向,着力提升研究院创新能力,通过引进高层次研发人才、优化研发管理制度与考核机制,不断完善研发创新体系建设。

研究院围绕公司战略方向与市场需求,系统开展了多项技术研究与产品开发工作,各项目均取得了阶段性进展,为后续产业化奠定了基础。

在科研成果获取方面,全年共组织申报国家发明专利10件,新获发明专利授权6件。

同时,公司系统梳理了现有专利资产,并着手开展核心技术专利组合的布局规划,为未来技术创新与保护奠定了系统性基础。

4、生产运行统筹增效,采购发运保供降本生产运营以市场需求为导向、以效益提升为核心,统筹调配生产要素、强化全流程协同,通过优化管理举措,在产销衔接、生产瓶颈攻坚、合规管控等方面取得显著成效,保障供应链高效响应。

采购与发运工作兼顾保供与降本,围绕年度经营目标,应对原材料价格波动、供应链不稳定等挑战,多措并举保障供应、实现降本增效与风险可控。

5、管理优化,全力提升公司治理能力报告期内,公司坚持把提高运营效率、夯实管理根基、防控经营风险作为夯实公司发展的重要基础。

人力资源管理围绕公司战略与经营目标,优化核心业务人才配置。

一体化管理体系按PDCA循环运行,融合风险管控理念,紧扣商务投标需求,统筹推进清洁生产、知识产权管理体系认证、碳核查、产品碳足迹、绿色供应链等新体系搭建与审核,同步完成绿色工厂管理体系年度监督,提升公司市场竞争力与品牌形象。

财务管理和内部控制聚焦核算合规、风险管控、资金效能与运行效率提升,借助业务财务一体化运营平台,持续优化业务流程,不断提升财务核算的精准度和高效性,内部控制得以全方位强化。

报告期内,公司实现营业收入416,131,072.02元,同比减少20.98%；利润总额为24,533,373.70元,同比减少34.65%；归属于上市公司股东的净利润为20,016,202.70元,同比减少34.66%。

截至2025年12月31日,公司总资产为585,203,479.07元,所有者权益为522,216,854.71元。

(一)行业发展趋势在“双碳”战略深入推进及大力发展新质生产力的政策导向下,石化化工行业未来将始终坚持以质量效益为中心,强化科技创新与产业创新深度融合,推动行业向高端化、智能化、绿色化、国际化方向多元协同发展。

根据《石化化工行业稳增长工作方案（2025-2026年）》部署要求,行业将重点推进精细化学品创新研发,推动大宗产品提质增效、优化供给结构,加快生产环节智能化、绿色化、安全化升级改造；同时兼顾传统消费潜力挖掘与新兴应用场景并重,依托化工园区规范化建设和优势产业集群培育,因地制宜发展行业新质生产力,协同推进降碳、减污、扩绿、增长,以高质量发展的确定性应对外部环境的不确定性。

当前,我国经济正处于新旧动能转换的关键阶段,石化化工行业面临多重发展挑战：基础有机原料市场竞争持续加剧、高端精细化学品供给存在短板、难以满足市场高端需求,行业整体需求增速放缓,叠加外部环境复杂多变带来的不确定性,行业发展面临一定压力。

但与此同时,随着扩内需、补短板、优布局等一系列稳增长举措的落地实施,行业有望实现稳中有进、稳中提质的发展态势。

从市场需求来看,全球节能减排趋势持续深化,有效拉动高效环保油品添加剂在交通、工业、能源等多个领域的需求增长,行业内企业正加大绿色技术研发投入力度,积极推广绿色化学合成、可降解材料应用及资源循环利用等绿色生产模式,着力实现经济效益与环境效益双向共赢。

此外,人才与创新已成为行业核心竞争力,企业通过营造良好创新生态、加大自主研发投入、开发拥有自主知识产权的核心技术,不断构建差异化竞争优势,助力行业高质量发展。

面对全球化背景下的挑战与机遇,石化化工行业企业积极主动推进国际化布局,通过建立海外基地、完善海外销售网络等方式,积极响应国家“走出去”战略,持续提升中国石化化工企业的全球影响力与行业话语权。

同时,国内企业也需持续提升自身创新能力、管理水平、产品质量及品牌影响力,通过提供定制化服务、优化产品供给等方式,进一步增强国际市场竞争力。

在数字化转型方面,行业加速融入大数据、人工智能、物联网等新一代信息技术,依托数智化手段实现生产环节智能管控、流程优化升级,同时在管理、营销等环节精准洞察客户需求,持续提升客户满意度与忠诚度,为行业高质量发展注入新动能。

(二)公司发展战略一、使命引领,技术驱动,聚焦绿色低碳主航道面向未来,公司将始终践行“服务清洁能源、奉献碧水蓝天”的核心使命,紧扣化工装备升级与本质安全提升两大关键赛道,以节能减排、绿色低碳发展为主线,将微通道连续反应技术成套解决方案确立为战略主攻方向。

公司将着力打通该技术从实验室研发到工业化应用的全流程链路,以高端化、智能化、绿色化为技术牵引,推动传统化工产业向价值链中高端转型升级,为精细化学品领域提供本质安全、智能高效、低碳清洁的系统性解决方案。

同时,公司聚焦能源清洁化、新型化工材料及新能源三大方向,深耕专用精细化学品领域,专注于安全环保、绿色低碳的功能性新材料的原始创新,全力破解颠覆性技术的堵点与难点,推动化工过程向更安全、更精准、更高效、更经济、更绿色的方向迈进,为传统化工产业本质安全与绿色低碳转型注入持续动能,助力行业实现高质量、可持续发展,致力于成为全球精细化学品领域具有影响力的高端制造技术供应商。

二、研产并重,拓展应用,培育新兴增长点在持续推进技术研发与装备升级的基础上,公司积极布局新兴应用领域。

经过多年研发积累与持续创新,公司已在新材料、化工、医药、农药及军工等领域取得一系列关键技术突破与成果。

下一步,公司将结合市场需求与自身发展阶段,稳步推进上述科研成果的产业化落地,培育新的可持续增长极。

同时,公司立足现有核心技术与产业优势,围绕产业链上下游协同及技术联动方向,积极拓展相关业务领域,构建协同联动、优势互补的产业新格局。

通过资源整合与能力建设双轮驱动,不断做大业务规模、优化产业布局,全面提升企业综合竞争实力与价值创造能力。

三、市场导向,资本赋能,夯实可持续发展根基面对日趋激烈的市场竞争环境,公司将坚持市场导向,持续拓展国内外市场空间,不断提升产品性能与质量,丰富产品系列与品类,构建多元化产品矩阵,精准满足客户个性化需求,增强企业差异化竞争优势。

同时,公司将充分依托资本市场赋能平台,以强化中长期战略竞争力为核心导向,持续夯实主营业务发展根基,稳固核心经营盘。

在此基础上,加强产业链上下游的协同合作,推动资源共享、优势互补与风险共担,助力全产业链可持续发展,为企业实现高质量、可持续的增长注入强劲动力。

(三)经营计划或目标一、着力提升安全环保业绩,筑牢稳健发展底线2026年,公司将持续把职业健康安全与环境管理作为可持续发展的重要基石。

全员牢固树立“安全第一、环保优先”理念,严格落实年度工作计划,确保重点任务落地见效。

围绕“零事故”目标,持续完善人防、物防、技防体系,深化隐患排查治理,提升安全环保技术支撑与现场管控能力,夯实本质安全基础,推进节能降耗,推动安全环保工作从治标向治本转型。

同时,压紧压实全员责任,严格落实“一岗双责”,强化网格化管理与考核问责,全面提升安全环保综合治理水平,为公司高质量可持续发展提供坚实保障。

二、着力提升科技创新能力,激发创新动能2026年,公司科研创新要持续深化研发体系建设和能力建设,筑牢创新根基。

全力推动多个研发项目有序开展,按照油品添加剂、炼油助剂、油田化学品、模板剂、微通道工程化、高分子聚合物等组织好力量,分工协作、统筹推进。

研发工作始终坚持大研发理念,注重与市场需求紧密结合、与生产实践深度融合,坚持自主研发与横向联合协同发力,有效整合各方力量与资源,全力推动关键技术取得新突破。

三、着力稳基增量和深化攻坚,不断提升销售业绩2026年,公司营销工作将持续攻坚国际国内两大市场,全力推动业务实现多维度突破。

进一步灵活调整营销策略,精准研判市场形势、把握市场规律,突出价值营销导向,坚持短期效益与长期价值统筹兼顾,持续筑牢企业经营基本盘。

不断强化营销管理,提升策略执行效能,紧跟市场动态变化,精准制定差异化营销方案,切实增强营销工作的针对性与实效性。

创新运用多元化营销手段,积极推广先进管理模式,统筹抓好市场拓展与价格维护,全面提升市场营销整体水平。

四、着力提升生产质效,厚植竞争优势2026年,公司要以效率和效益为核心,统筹做好产销平衡工作。

强化生产计划管理,细化分解年度目标任务,动态优化调整月度计划,确保年度生产任务圆满完成。

面对新形势新环境,根据不同阶段市场变化,精准把控产供销整体平衡节奏。

持续优化考核体系,结合标准成本管理完善考核指标,强化正向激励导向,推动管理水平持续提升。

深入开展节能降耗、降本减费专项行动,促进企业经营效率和经济效益稳步提升。

五、着力提升管理效能,释放企业内部活力2026年,公司财务与内控管理工作紧紧围绕经营目标,积极拓宽多元化融资渠道,保障资金链稳定高效供给,为生产经营筑牢坚实财务保障。

依托业财一体化管理平台,持续优化内控管理流程,强化合规管理与风险警示教育,推动内控管理向系统化、智能化方向升级,不断提升管理透明度与整体运行效率。

人力资源工作以做优人力资本为导向,持续优化人才队伍结构,健全以业绩为导向的分配机制与人才梯队培养计划。

加强员工技能培训与企业文化建设,着力打造经营管理、专业技术、技能操作三支骨干队伍,夯实人才后备基础。

强化干部履职能力与主人翁意识,促进个人成长与公司发展深度融合,为企业高质量持续发展注入强劲动力。

六、坚持党建引领,塑造积极向上的企业文化2026年,坚持党建引领企业文化建设,是公司高质量发展的根本遵循与核心保障。

公司党支部需持续发挥“红色引擎”作用,将党的创新理论与企业经营实践深度融合。

通过各种形式的组织活动,及时传达党中央关于经济发展、科技创新、安全生产、绿色低碳等领域的决策部署,确保企业战略方向与国家发展大局同频共振,让党建工作成为破解经营难题、推动创新发展的“金钥匙”。

最终形成“党建引领方向、文化凝聚力量、员工共创未来”的生动局面,为万德股份打造“百年企业”注入源源不断的精神动力。